那些即將退出的煤礦 債務怎么辦？

全國兩會明天即將畫上句號，在各種信息當中，你有沒有注意到，政府工作報告當中對于2016年重點工作中對于“加強供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革”的闡述?其中強調(diào)了采取兼并重組、債務重組或破產(chǎn)清算等措施，積極穩(wěn)妥處置“僵尸企業(yè)”，并提到要完善財政、金融等支持政策這一點。

3月11日，全國政協(xié)副主席、中國人民銀行行長周小川前往總工會界別聽取討論意見時，從金融角度闡釋了對去產(chǎn)能和去杠桿關(guān)系的理解——發(fā)展直融有助于降低企業(yè)重組難度。

可見，去產(chǎn)能中，除了人員安置問題，去杠桿，處置好債務和資源也是備受關(guān)注的問題。

今年全國兩會上，各省代表團及一些人大代表就此都提出了建設性的意見，小編將他們的說法以及國外去產(chǎn)能的經(jīng)驗及處理方式歸納總結(jié)，希望能對煤炭行業(yè)去產(chǎn)能有所啟示。

兩會代表團

山西團

在去煤炭產(chǎn)能過程中，有以下建議：

國家出臺產(chǎn)能置換的具體操作辦法。在實施過程中，要妥善處理好當前和長遠的關(guān)系，處理好存量關(guān)閉退出、轉(zhuǎn)型升級和增量科學控制的關(guān)系，處理好保護先進產(chǎn)能和逐級退出落后產(chǎn)能的關(guān)系，處理好化解產(chǎn)能和保障能源安全的關(guān)系。重點是將資源枯竭礦井的關(guān)閉退出和產(chǎn)能置換結(jié)合起來;和減量置換、先去后換結(jié)合起來;和新建項目的審批結(jié)合起來。

對國家發(fā)改委已核準的在建煤礦因為手續(xù)已經(jīng)辦理，不與化解過剩產(chǎn)能掛鉤;對取得“路條”項目，按設計能力的100%進行核準;對新建礦井，按設計能力的80%發(fā)放“路條”。

明確大型國有煤炭集團關(guān)閉的產(chǎn)能，由大集團自主調(diào)節(jié)置換，以調(diào)動企業(yè)積極性。

出臺關(guān)閉退出礦井的資產(chǎn)補償政策(含關(guān)閉退出礦井的資源價款處置)，妥善解決資源整合礦中的民營股份問題。以同煤集團為例，資源整合礦井大多數(shù)都有49%的民營股份，如果關(guān)閉退出，就必須按照公司法、公司章程，履行決策程序，如何保證股東權(quán)益，特別是民營股東的權(quán)益，需要國家出臺相關(guān)政策。

安徽團

關(guān)于退出產(chǎn)能煤礦債務處理問題有以下建議：

一是設立專項資金承擔債務。對煤礦去產(chǎn)能涉及到的債務，一是財政補助核銷債務，在3-5年內(nèi)，對退出產(chǎn)能煤礦所欠國有煤炭企業(yè)集團的債務，由其集團母公司分年度核銷，國家從征收的“工業(yè)企業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整專項資金”中分年度給予適當撥補，并增加國家資本金;二是發(fā)行特別國債，以退出產(chǎn)能煤礦所欠集團公司債務為限，由財政部發(fā)行特別國債，支持集團母公司貸款銀行核銷去產(chǎn)能涉及的債務。特別國債專門用于分年度核銷退出產(chǎn)能煤礦所欠銀行的債務，僅面向國有銀行定向發(fā)行，所籌資金專項用于撥補上述銀行資本金，增強商業(yè)銀行處理不良貸款的能力。

二是實施債轉(zhuǎn)股消化債務。建議從推動去產(chǎn)能政策有效實施、幫助煤炭行業(yè)脫困發(fā)展的戰(zhàn)略高度，建議煤炭去產(chǎn)能所涉及的部分債務，參照上世紀90年代實施債轉(zhuǎn)股的做法，支持金融機構(gòu)將退出產(chǎn)能煤礦債務(自行貸款部分)實行“債轉(zhuǎn)股”，待煤炭市場形勢好轉(zhuǎn)時，再采取約定回購或股權(quán)置換等方式償還借款，以降低財務費用負擔。

三是借助資產(chǎn)管理公司剝離債務。研究出臺配套政策，鼓勵四大資產(chǎn)管理公司，通過發(fā)行債券和支付現(xiàn)金，剝離收購部分銀行債務。其中，對于“統(tǒng)借統(tǒng)還”債務問題，可考慮以退出產(chǎn)能煤礦所欠母公司債務為限，支持貸款銀行向金融資產(chǎn)管理公司打包轉(zhuǎn)讓不良資產(chǎn)。

四是落實金融機構(gòu)呆賬核銷的財稅政策，完善金融機構(gòu)加大抵債資產(chǎn)處置力度的財稅支持政策，支持銀行加快不良資產(chǎn)處置進度，提高不良資產(chǎn)處置效率。

河南團

從河南看，化解煤炭過剩產(chǎn)能將使一批國有煤礦關(guān)閉退出，涉及資產(chǎn)362億元，負債307億元，其中從金融機構(gòu)貸款138億元，資產(chǎn)負債達率85%。

鑒于煤礦生產(chǎn)的特殊性，大部分資產(chǎn)投入到了井下巷道，一旦關(guān)閉退出，巷道將報廢且基本無法回收，這些資產(chǎn)及債務很難通過市場化手段處置。同時，由于現(xiàn)行《企業(yè)破產(chǎn)法》缺乏完善的國有資產(chǎn)處置機制，如果關(guān)閉退出的國有煤礦走破產(chǎn)清算途徑，在破產(chǎn)流程中仍有不少問題不能全面解決，比如，一些企業(yè)債務關(guān)系復雜，申請破產(chǎn)立案后處置周期過長等。

對此，建議對本輪去產(chǎn)能關(guān)閉退出的國有煤礦，比照原國有煤礦政策性關(guān)閉破產(chǎn)，對銀行債務視為呆壞賬予以核銷，或者實行“債轉(zhuǎn)股”制度;進一步完善《企業(yè)破產(chǎn)法》，規(guī)范和簡化破產(chǎn)國有企業(yè)的資產(chǎn)處置程序。

同時，建議國家加快研究出臺具體的資產(chǎn)及銀行債務核銷政策，成立專門的資產(chǎn)管理公司對不良資產(chǎn)進行過渡性收購，緩解關(guān)閉退出對煤炭企業(yè)整體造成的巨大沖擊。

兩會代表委員

全國政協(xié)副主席、中國人民銀行行長周小川對去產(chǎn)能過程中出現(xiàn)的債務問題的解決思路：

去產(chǎn)能和去杠桿密切聯(lián)系。我國杠桿率偏高、債務融資偏高，其中相當大一部分表現(xiàn)在工業(yè)企業(yè)，因為工業(yè)企業(yè)股本少而貸款多。一般來說，杠桿高會造成調(diào)整難，調(diào)整過程中債權(quán)人和債務人之間協(xié)調(diào)也會比較困難。所以在一定程度上，如果更好地發(fā)展直接融資，減少債務杠桿，在未來也會使得企業(yè)的調(diào)整、重組變得更加容易。

全國人大代表、山西潞安集團董事長、黨委書記李晉平：

在煤炭去產(chǎn)能中，應充分發(fā)揮金融行業(yè)的引導和支撐作用，對創(chuàng)新能力強、發(fā)展?jié)摿Υ?、具有市場競爭力的?yōu)勢煤炭企業(yè)，金融機構(gòu)要加強金融服務和支持，不僅十分必要，而且非常迫切。

對此，建議銀行業(yè)金融機構(gòu)建立煤炭優(yōu)質(zhì)骨干企業(yè)名錄，加大對優(yōu)勢煤炭企業(yè)的支持力度。銀行業(yè)金融機構(gòu)應堅持區(qū)別對待、有保有壓、有扶有控原則，對創(chuàng)新能力強、發(fā)展?jié)摿Υ蟮膬?yōu)勢煤炭企業(yè)不抽貸、不壓貸、不緩貸，不附加(更換)擔保條件，不增加額外貸款負擔，不隨意提起訴訟;在信貸配置、利率優(yōu)惠、手續(xù)簡化等方面給予優(yōu)勢煤炭企業(yè)最大支持，切實降低企業(yè)融資成本;通過單列指標、增加政策性貸款、國家專項債券建設資金、貼息貸款等措施，對優(yōu)勢煤炭企業(yè)重點項目和發(fā)展戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)加大信貸支持力度，幫助有前景的企業(yè)渡過難關(guān)、實現(xiàn)轉(zhuǎn)型升級。

銀行業(yè)進一步完善不良處置機制。鼓勵和支持金融機構(gòu)做好呆賬核銷和抵債資產(chǎn)處置，完善不良資產(chǎn)批量轉(zhuǎn)讓政策。此舉不僅是對轉(zhuǎn)型企業(yè)的“輸血”，更是從企業(yè)的實際需求、從煤炭行業(yè)整體升級的角度出發(fā)，鼓勵敢于轉(zhuǎn)型、勇于突破的企業(yè)實現(xiàn)自我“造血”，以此引導部分企業(yè)摘掉過剩落后產(chǎn)能的帽子，成為創(chuàng)新驅(qū)動、高效優(yōu)質(zhì)的企業(yè)。