達(dá)飛將躍升全球第二？馬士基：不求大只求“綠”

繼去年年初被地中海航運超越之后，曾經(jīng)的“船老大”馬士基航運很快將被法國達(dá)飛海運迎頭趕上。

根據(jù)Alphaliner的最新數(shù)據(jù)，目前達(dá)飛（CMA CGM）旗下船隊運營625艘船，總運力約349萬TEU，排名全球第三位，市占率12.8%；馬士基旗下船隊運營682艘船，總運力約414萬TEU，排名全球第二位，市占率15.2%。

雖然現(xiàn)有船隊規(guī)模仍有不小差距，但達(dá)飛的手持訂單數(shù)量卻遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過馬士基。在過去三年大舉訂船擴(kuò)張船隊之后，當(dāng)前達(dá)飛的手持訂單高達(dá)121艘約124萬TEU，僅次于地中海航運（118艘149萬TEU）位居全球第二，占現(xiàn)有船隊比例達(dá)到了35.4%。而不久前，達(dá)飛還在揚子江船業(yè)訂造了多達(dá)10艘LNG雙燃料24000TEU集裝箱船。

在擴(kuò)張船隊的同時，達(dá)飛也注重船隊的綠色轉(zhuǎn)型，達(dá)飛近年來訂造的新船多為LNG或甲醇雙燃料船。預(yù)計最早在2027年達(dá)飛將擁有一支超過百艘船舶的替代燃料船隊，將使用二氧化碳排放量降低65%的燃料。這包括77艘可以使用生物燃料和電制甲烷的LNG動力船，以及24艘可以使用生物甲醇和電制甲醇的甲醇動力船。

相比之下，專注于訂造甲醇動力船替換舊船的馬士基在過去三年的新船訂單相當(dāng)有限，現(xiàn)有手持訂單僅為33艘約40萬TEU，占現(xiàn)有船隊比例9.8%。

Alphaliner表示，按照船舶交付預(yù)測，達(dá)飛的船隊規(guī)模有望在2024年底或2025年初達(dá)到440萬TEU，假設(shè)達(dá)飛的在建新船一半用于擴(kuò)張船隊，一半用于替換舊船，那么到2026年底該公司的船隊運力將穩(wěn)定在420萬TEU左右。屆時，達(dá)飛運力將超過馬士基，成為僅次于地中海航運的第二大集運公司。

除了大量新船訂單之外，過去三年來達(dá)飛也活躍在二手船和租船市場上，利用疫情期間積累的巨額利潤擴(kuò)張船隊。Alphaliner的數(shù)據(jù)顯示，自2020年8月以來達(dá)飛共計收購了約105艘二手集裝箱船，船型尺寸在1000-14000TEU不等，總運力約42.7萬TEU，其二手船收購量僅次于地中海航運。

此外，達(dá)飛還是集運市場上主要的租船方。僅在今年一年來，該公司就簽訂了超過170份租約，遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過其他集運公司。

值得一提的是，達(dá)飛最近的許多租約都是租賃5000TEU及以下的小型船舶，用于其在非洲和拉丁美洲的特殊航線網(wǎng)絡(luò)。隨著達(dá)飛正式將其歐洲內(nèi)部短途運輸子公司Containerships納入麾下，預(yù)計該公司將進(jìn)一步開發(fā)短途航線，并利用自有運力進(jìn)行更多的中心輻射支線運輸。

在馬士基雄踞全球運力排行榜首位20余年后，地中海航運去年年初首次超過馬士基，登上全球運力排名第一的寶座。與大多數(shù)積極擴(kuò)張的同行不同，馬士基似乎已經(jīng)放棄了對船隊規(guī)模的追求，該公司的船隊在去年減少了61705TEU，降幅1.4%。

馬士基也一再強調(diào)，要轉(zhuǎn)型成為全球物流集成商，將“專注于有紀(jì)律的、積極的運力管理，并將船隊運力維持在400萬至430萬TEU的范圍內(nèi)”。馬士基還強調(diào)，其新造船的目標(biāo)是用綠色甲醇驅(qū)動的更現(xiàn)代化、環(huán)保的船舶取代傳統(tǒng)燃料船舶。

今年一月剛剛上任的馬士基首席執(zhí)行官柯文勝（Vincent Clerc）在馬士基轉(zhuǎn)型過程中的最大貢獻(xiàn)就是加速科技整合，這也是馬士基面對未來市場所須具備的重要競爭力之一。

柯文勝此前曾經(jīng)表示過去兩年全球供應(yīng)鏈大亂并非疫情導(dǎo)致，而是存在許久。這些問題的根源來自基礎(chǔ)建設(shè)不夠完備，他認(rèn)為物流業(yè)基礎(chǔ)建設(shè)最大的缺失就是供應(yīng)鏈各環(huán)節(jié)之間缺乏科技整合，因此過去兩年來馬士基加速朝著數(shù)據(jù)應(yīng)用、科技整合的方向前進(jìn)。

在減碳方面，馬士基近年積極投資新創(chuàng)公司發(fā)展全電動及自動化運輸科技，但柯文勝坦言在這段轉(zhuǎn)型過程中最大挑戰(zhàn)是成本管控。他表示：“在公司急速成長的同時，也應(yīng)確保成本不要超標(biāo)。”

另外，柯文勝此前也表達(dá)過對行業(yè)運力過剩的擔(dān)憂。他指出：“我們之所以更擔(dān)心運力過剩，是因為我們無法控制行業(yè)產(chǎn)能過剩。等待大量新船的是其他船公司，而不是我們。”

經(jīng)歷了過去三年瘋狂的“訂單潮”，集裝箱船手持訂單已經(jīng)創(chuàng)下歷史新高，約為889艘740萬TEU，占現(xiàn)有船隊比例達(dá)28%?？死松A(yù)計，今年全球集裝箱船交付量將達(dá)到200萬TEU，同樣將創(chuàng)下年度交付量紀(jì)錄，2024年交付量更將達(dá)到250萬TEU，2025年交付量估計為190萬TEU，到2025年底全球集裝箱船船隊運力將超過3000萬TEU。

備注：數(shù)據(jù)僅供參考，不作為投資依據(jù)。