12月26日環(huán)保&煤改氣——北方薄板鋼廠的雙重壓

環(huán)保部21日向媒體公布了2017年11月和1-11月重點(diǎn)區(qū)域和74個(gè)城市空氣質(zhì)量狀況。具體來(lái)看，11月，74個(gè)城市中空氣質(zhì)量排名相對(duì)較差的后10位城市中河北占4席。京津冀區(qū)域13個(gè)城市11月平均優(yōu)良天數(shù)比例為68.5%，同比上升31.6個(gè)百分點(diǎn)，PM2.5濃度為60微克/立方米，同比下降41.2%。環(huán)保限產(chǎn)、采暖季、煤改氣，作為今年的熱門(mén)詞匯，對(duì)鋼鐵的影響不可忽視。而北方作為鋼鐵產(chǎn)能集中區(qū)域之一，自然亦難逃其中。筆者將結(jié)合環(huán)保政策及公布的一些措施方案，談?wù)剬?duì)北方板材生產(chǎn)情況影響。

一、宏觀消息面持續(xù)發(fā)酵

9月19日國(guó)家發(fā)展改革委為貫徹落實(shí)黨中央國(guó)務(wù)院關(guān)于推進(jìn)北方地區(qū)清潔供暖的決策部署，加快推動(dòng)清潔供暖工作，印發(fā)了《關(guān)于北方地區(qū)清潔供暖價(jià)格政策的意見(jiàn)》。

12月20日）國(guó)家發(fā)改委官網(wǎng)對(duì)外發(fā)布了《北方地區(qū)冬季清潔取暖規(guī)劃(2017-2021年)》，旨在提高北方地區(qū)取暖清潔化水平，減少大氣污染物排放。為滿足用戶清潔取暖需求，采取以下清潔供暖方式：天然氣供暖、電供暖、清潔燃煤集中供暖、可再生能源等其他清潔供暖。

國(guó)家能源局綜合司12月18日發(fā)出通知，要求做好采暖季清潔供暖工作，既要大力提升供暖清潔率，又要千方百計(jì)保障城鄉(xiāng)居民溫暖過(guò)冬。通知明確，各地發(fā)展改革委（能源局）要嚴(yán)格遵循“‘煤改氣’要多方開(kāi)拓氣源，提高管道輸送能力，在落實(shí)氣源的前提下有規(guī)劃地推進(jìn)，防止出現(xiàn)氣荒”的原則，督促各級(jí)供氣企業(yè)、城鎮(zhèn)燃?xì)夤九c上游供氣商簽訂“煤改氣”供氣協(xié)議，制定“煤改氣”實(shí)施方案和年度計(jì)劃，有序推進(jìn)“煤改氣”。

二、北方鋼廠產(chǎn)能利用率大幅下降

圖一：北方鋼廠冷熱軋鋼廠產(chǎn)能利用率

數(shù)據(jù)來(lái)源：鋼聯(lián)數(shù)據(jù)

從上圖紅圈處可以很直觀的看出，熱卷、冷卷產(chǎn)能利用率出現(xiàn)明顯的下降。對(duì)比數(shù)據(jù)來(lái)看，10月27日北方熱卷鋼廠產(chǎn)能利用率83.49%，截止到2017年12月15日，下降至76.59%，下降幅度為5.92%；27日京津冀鋼廠熱軋板卷產(chǎn)能利用率90.58%，而2017年12月15日數(shù)據(jù)顯示，僅有77.42%；下降13.16%。冷軋板卷方面，9月29日北方冷軋板卷鋼廠產(chǎn)能利用率為95.78%，截止到2017年12月15日，產(chǎn)能利用率僅有86.63%，下降幅度為9.15%。產(chǎn)能利用率出現(xiàn)如此大的降幅可謂驚人，究其原因，一方面采暖季來(lái)臨，北方鋼廠出現(xiàn)大面積停限產(chǎn)情況。另一方面，煤改氣實(shí)施進(jìn)行中，國(guó)家能源局要求既要大力提升供暖清潔率，又要千方百計(jì)保障城鄉(xiāng)居民溫暖過(guò)冬。據(jù)筆者了解，TG自11月份開(kāi)始受供氣不足影響，多條產(chǎn)線停產(chǎn)檢修，甚至一冷幾近全面停產(chǎn)狀況。

圖二：華北鋼廠鍍鋅彩涂產(chǎn)能利用率

數(shù)據(jù)來(lái)源：成都鋼鐵網(wǎng)

從圖二可以看出，7月底到10月份的很長(zhǎng)一段時(shí)間內(nèi)，鍍鋅鋼廠產(chǎn)能利用率一直維持在較高位水平，而從11月份開(kāi)始，產(chǎn)能利用率出現(xiàn)明顯下降。數(shù)據(jù)顯示，11月初，華北地區(qū)鍍鋅產(chǎn)能利用率85.90%，而截至到12月15日的數(shù)據(jù)為71.25%，下降幅度為14.65%；據(jù)筆者了解，HBWL1條無(wú)花鍍鋅產(chǎn)線將停產(chǎn)至年后，唐鋼一冷鍍鋅3條產(chǎn)能多數(shù)時(shí)間處于停產(chǎn)狀態(tài)。彩涂方面，10月27日彩涂鋼廠產(chǎn)能利用率為83.53%；而截止到2017年12月15日數(shù)據(jù)則為66.64%，下降幅度為16.89%。究其原因，很大部分原因在環(huán)保嚴(yán)查、采暖季等因素影響下，鍍鋅彩涂作為較下游產(chǎn)品，受上游原料情況影響，產(chǎn)能利用率出現(xiàn)大幅下降。據(jù)筆者了解，目前原料資源緊張亦是北方的一個(gè)主要問(wèn)題，AGTT鍍鋅在2017年12月18日便開(kāi)始進(jìn)入停產(chǎn)狀態(tài)。

三、總結(jié)

國(guó)內(nèi)方面經(jīng)濟(jì)發(fā)展“新常態(tài)”化發(fā)展，供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革和環(huán)保仍將是未來(lái)重要抓手，而北方作為環(huán)保的重點(diǎn)區(qū)域，從來(lái)都不容忽視。目前我們從數(shù)據(jù)已經(jīng)看出，受采暖季、環(huán)保限產(chǎn)、煤改氣等多重因素影響，北方鋼廠冷熱卷鋼廠產(chǎn)能利用率均出現(xiàn)大幅下降，并且京津冀鋼廠熱軋板卷產(chǎn)能利用率下降幅度高達(dá)13.16%。而作為熱卷下游產(chǎn)品，鍍鋅彩涂因環(huán)保限產(chǎn)等因素、疊加上游原料緊張?jiān)?，產(chǎn)能利用率亦出現(xiàn)大幅下降，且下降幅度均超過(guò)14%。2017-2018年秋冬季（2017年10月-2018年3月）為京津冀采暖季，環(huán)保限產(chǎn)遠(yuǎn)未結(jié)束。各宏觀消息面影響、環(huán)保限產(chǎn)等方案也必將嚴(yán)格執(zhí)行下去，這也必將傳導(dǎo)在市場(chǎng)價(jià)格上。雖環(huán)保限產(chǎn)、采暖季、煤改氣等在目前來(lái)說(shuō)已不是一個(gè)新話題，但我們從數(shù)據(jù)可以看出，其對(duì)北方鋼廠生產(chǎn)情況造成的影響不容忽視，后期我們需持續(xù)關(guān)注，我網(wǎng)亦將持續(xù)進(jìn)行跟蹤。

備注：數(shù)據(jù)僅供參考，不作為投資依據(jù)。