投機基金大豆期貨和期權上的凈空單創(chuàng)下五個月來新高

在過去一周里，投機基金在美國主要農(nóng)產(chǎn)品期貨市場上并沒有變成凈空頭，這主要是因為基金在白糖期貨市場大舉增持多單，抵消了在大豆以及豆粕市場凈拋售的影響。

美國商品期貨交易委員會（CFTC）發(fā)布的周度持倉報告顯示，截至11月24日的一周里，對沖基金（即投機基金）在美國13種農(nóng)產(chǎn)品期貨及期權的凈多頭部位增加了1.2萬余手，總的凈多頭部位提高到了2萬手以上，高于前一周的8,242手。不過從歷史上看，這一凈多單水平依然屬于較低的水平。在2015年之前，基金僅僅在2013年8月份的一周成為凈空頭。而在去年春季的時候，基金持有的凈多單曾經(jīng)高達100萬手。

就各個品種而言，基金在谷物以及油籽市場繼續(xù)持有凈空頭。在芝加哥的谷物以及大豆和制成品期貨和期權市場，基金持有的凈空單接近227,000手。相比之下，僅僅四周之前，基金還是持有1.9萬手的凈多單。但是隨著阿根廷大選結束，親商業(yè)的馬克里當選總統(tǒng)，導致大豆市場人氣向空，因為新政府將會放松對大豆以及谷物出口的限制，這可能促使阿根廷農(nóng)戶大舉拋售庫存。一些觀察家估計阿根廷農(nóng)戶囤積的大豆庫存超過1500萬噸。過去一周，基金在大豆期貨和期權上的凈空單達到5萬余手，創(chuàng)下五個月來的新高。由于阿根廷是頭號豆粕出口國，所以基金在豆粕市場也大舉拋售，凈空單達到24,266手，這也是2011年12月份的最高水平。

備注：數(shù)據(jù)僅供參考，不作為投資依據(jù)。