7月31日國內(nèi)宏觀財經(jīng)新聞一覽

中央政治局會議：當(dāng)前外部環(huán)境變化帶來的不利影響增多，國內(nèi)有效需求不足，經(jīng)濟運行出現(xiàn)分化，重點領(lǐng)域風(fēng)險隱患仍然較多。宏觀政策要持續(xù)用力、更加給力。要深入挖掘內(nèi)需潛力，不斷增強新動能新優(yōu)勢，增強經(jīng)營主體活力，穩(wěn)定市場預(yù)期，增強社會信心?！　∽C券時報：隨著巴黎奧運賽事拉開帷幕，赴法國及歐洲旅游熱度提升，攜程數(shù)據(jù)顯示，截至目前，內(nèi)地游客在奧運期間（7.26-8.11）赴巴黎旅游的訂單全量同比增長114%，預(yù)訂巴黎酒店訂單量同比增長194%，預(yù)訂法國租車訂單同比增長126%?！　≈醒胝尉謺h：要以提振消費為重點擴大國內(nèi)需求，經(jīng)濟政策的著力點要更多轉(zhuǎn)向惠民生、促消費，要多渠道增加居民收入，增強中低收入群體的消費能力和意愿。加強政務(wù)移動互聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用程序規(guī)范化管理，整治“指尖上的形式主義”?！　∫?、宏觀經(jīng)濟　　1、中央政治局會議：要加大保障和改善民生力度。要強化就業(yè)優(yōu)先政策，做好高校畢業(yè)生等重點群體就業(yè)。要加強低收入人口救助幫扶，織密扎牢社會保障網(wǎng)。認真解決食品安全、社會治安等問題。　　2、海關(guān)總署：十八大以來，我國外貿(mào)年均增長近1.6萬億元，相當(dāng)于一個中等規(guī)模國家的年進出口總額。我國貨物貿(mào)易總額連續(xù)7年位居全球第一，已成為150多個國家和地區(qū)的主要貿(mào)易伙伴，外貿(mào)企業(yè)數(shù)比2012年翻了近一番?！　?、央行等四部門及天津市政府：發(fā)布《關(guān)于金融支持天津高質(zhì)量發(fā)展的意見》。支持科技型企業(yè)利用多層次資本市場加快發(fā)展。鼓勵符合條件的科技型企業(yè)在境內(nèi)外上市融資。支持符合條件的外商投資企業(yè)境內(nèi)再投資免于登記，積極探索開展人民幣境外直接投資和海外貸款業(yè)務(wù)?！　?、上海市：發(fā)布關(guān)于進一步推動上海創(chuàng)業(yè)投資高質(zhì)量發(fā)展的若干意見。建立健全政府投資基金持續(xù)投入機制；大力推動二級市場基金（S基金）發(fā)展；持續(xù)加大對集成電路、生物醫(yī)藥、人工智能三大先導(dǎo)產(chǎn)業(yè)和電子信息等重點產(chǎn)業(yè)支持力度；集中資源打造兼具投資、運營功能的國有資本投資運營專業(yè)平臺和高能級基金管理機構(gòu)?！　?、移民管理局：自7月30日起，實施港澳地區(qū)外國旅游團入境海南144小時免簽政策。與中國建交國家的公民持普通護照到香港、澳門后，經(jīng)在香港、澳門合法注冊的旅行社組團（2人及以上）入境海南旅游，可免辦簽證停留不超過144小時。　　二、地產(chǎn)動態(tài)　　1、中央政治局會議：要落實好促進房地產(chǎn)市場平穩(wěn)健康發(fā)展的新政策，堅持消化存量和優(yōu)化增量相結(jié)合，積極支持收購存量商品房用作保障性住房。要完善和落實地方一攬子化債方案，創(chuàng)造條件加快化解地方融資平臺債務(wù)風(fēng)險。　　2、江蘇省南京市：珠江四季悅城項目在停工兩年后，近日由地方政府介入，協(xié)調(diào)組織開發(fā)商向業(yè)主退還首付款。這也是“保交樓”以來全國第一例住宅項目停工后由官方協(xié)調(diào)集中退房、退首付的案例。未來這樣的案例會明顯的增加?！　?、上海市：近日青浦區(qū)推介17宗土地，總出讓面積88.6萬平方米，其中，兩宗位于青浦新城（朱家角鎮(zhèn)）的住宅地塊因容積率為0.8備受關(guān)注?！　?、安徽省合肥市：7月30日共有10宗涉宅用地出讓，總面積約516.42畝，共計攬金約51.39億。本土國企濱湖集團拿地3宗，均以底價成交?！　∪⒐墒斜P點　　1、周二，上證指數(shù)報2879.30點，下跌0.43%，成交額2694.77億。深證成指報8468.58點，下跌0.54%，成交額3300.00億。創(chuàng)業(yè)板指報1630.95點，下跌0.29%，成交額1554.70億?？傮w上個股漲多跌少，全市場超3300只個股上漲。兩市成交額5995億，較上個交易日放量136億，連續(xù)2個交易日不足6000億。盤面上，地理信息、房地產(chǎn)、半導(dǎo)體、上海國企改革等板塊漲幅居前，軌交設(shè)備、家用電器、汽車整車、煤炭等板塊跌幅居前?！　?、周二，恒生指數(shù)跌1.37%，報17002.91點。恒生科技指數(shù)跌1.52%，報3414.04點。國企指數(shù)跌1.54%，報5986.69點。盤面上，生物醫(yī)藥、醫(yī)藥外包等行業(yè)或概念漲幅居前，藥明合聯(lián)漲超6%；教育、家電、石油、體育用品、汽車、光伏太陽能等行業(yè)或概念跌幅居前。南向資金凈賣出3.41億港元。其中，港股通（滬）凈買入6.09億港元，港股通（深）凈賣出9.5億港元?！　?、截至7月30日，北交所上市公司249家，當(dāng)日無新增?？偸兄?136.44億元，成交金額42.51億元。　　4、兩市融資余額：截至7月29日，上交所融資余額報7393.62億元，較前一交易日增加6.48億元；深交所融資余額報6676.11億元，較前一交易日增加14.01億元；兩市合計14069.73億元，較前一交易日增加20.49億元?！　?、中央政治局會議：要持續(xù)防范化解重點領(lǐng)域風(fēng)險。要統(tǒng)籌防風(fēng)險、強監(jiān)管、促發(fā)展，提振投資者信心，提升資本市場內(nèi)在穩(wěn)定性?！　?、上證報：截至7月30日，今年以來，公募基金公司高管變更人數(shù)已超180位。在競爭加劇、行業(yè)變革以及人才流動加速的背景下，基金公司在吸納人才上內(nèi)外并舉，期待新管理者大力推動公司發(fā)展?！　?、私募排排網(wǎng)：截至7月30日，年內(nèi)一共有8家私募發(fā)布過20次自購公告，合計自購金額4.67億元。其中百億私募為自購主力，年內(nèi)一共有3家百億私募發(fā)布過14次自購公告，合計自購金額3.65億元，占私募自購總額的78.16%?！　?、證券日報：截至7月29日，全市場有超過6200只公募產(chǎn)品年內(nèi)實現(xiàn)浮盈；浮盈超過10%的產(chǎn)品有334只，超過20%的產(chǎn)品有36只。短期來看，高股息、半導(dǎo)體等景氣周期行業(yè)，仍具備投資價值。　　9、上證報：上半年，全國期貨公司共實現(xiàn)營收179.76億元，同比下滑3.74%；凈利潤38.44億元，同比下滑22.87%。傳統(tǒng)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)承壓是導(dǎo)致期貨行業(yè)盈利規(guī)模收縮的重要原因。境外業(yè)務(wù)與風(fēng)險管理業(yè)務(wù)成為新的勝負手?！　?0、每經(jīng)網(wǎng)：上半年，上海地區(qū)分支機構(gòu)滬深A(yù)股交易量為28.34萬億元，同比下降9.6%，A股交易量最大的分支機構(gòu)為1.75萬億元，共有5家分支機構(gòu)交易量過萬億元。全國滬深A(yù)股交易量為100.17萬億元，上海地區(qū)占比28.29%，同比上升0.1個百分點?！　?1、萊斯信息：擬參與公司首發(fā)前股東詢價轉(zhuǎn)讓的股東為中國建銀投資有限責(zé)任公司；出讓方擬轉(zhuǎn)讓股份的總數(shù)為163萬股，占公司股本的比例為1.00%。轉(zhuǎn)讓原因為自身資金需求?！　?2、老百姓：公司實際控制人、董事長謝子龍家屬收到由湖南省監(jiān)察委員會簽發(fā)的謝子龍被留置、立案調(diào)查的通知書。所涉事項與公司無關(guān)?！　?3、錦江在線（16天10板）：近期智能出租車概念受市場關(guān)注度較高，目前公司下屬錦江出租部分企業(yè)與相關(guān)合作方開展智能網(wǎng)聯(lián)無人出租車示范運營活動。上述示范運營活動尚處于實驗性階段，基本不產(chǎn)生收入?！　?4、國中水務(wù)（7連板）：截至7月30日，公司所處“D46 水的生產(chǎn)和供應(yīng)業(yè)”行業(yè)的靜態(tài)市盈率為15.97，最新的市凈率為1.14；公司的靜態(tài)市盈率為163.32 ，市凈率為1.55，當(dāng)前的市盈率、市凈率均高于同行業(yè)的平均水平?！　?5、金龍汽車（7天6板）：近期公共傳媒報道了公司涉及“無人駕駛汽車概念股”的相關(guān)內(nèi)容。公司現(xiàn)有主營業(yè)務(wù)以需人員駕駛的普通客車為主，無人駕駛客車2023年的銷售收入占營業(yè)收入比例極小，銷售規(guī)模始終未出現(xiàn)較大變化。　　16、航天晨光（3連板）：公司應(yīng)用于商業(yè)航天領(lǐng)域的產(chǎn)品主要是保障發(fā)射任務(wù)配套使用的金屬軟管，2023年該部分收入占比相對較小。收入結(jié)構(gòu)短期內(nèi)不會發(fā)生重大變化?！　?7、塞力醫(yī)療（2連板）：因公司涉嫌信息披露違法違規(guī)，證監(jiān)會的調(diào)查尚在進行中，公司尚未收到就上述立案調(diào)查事項的結(jié)論性意見或決定?！　?8、北巴傳媒（2連板）：全資子公司北京天交公司的經(jīng)營范圍包括汽車拆解業(yè)務(wù)，其營收占公司營收比例較小，短期內(nèi)對公司經(jīng)營活動不會產(chǎn)生重大影響?！　?9、空港股份（2連板）：自7月29日-7月30日，股東國開金融以集中競價交易方式累計減持300萬股，占公司總股本比例為1%。本次權(quán)益變動后，國開金融持有公司股份4334.07萬股，占公司總股本的14.45%。　　四、財富聚焦　　1、經(jīng)濟參考報：截至7月30日，已有53家信托公司披露上半年未經(jīng)審計的財務(wù)數(shù)據(jù)。營業(yè)收入與利潤整體承壓，逾六成信托公司的經(jīng)營業(yè)績出現(xiàn)了下滑。其中，江蘇信托以15.59億元的凈利潤成上半年最賺錢公司，萬向信托等三家公司虧損?！　?、券中社：截至6月末，非理財公司存續(xù)理財規(guī)模為4.19萬億元（占比14.71%）。而去年末，這一數(shù)據(jù)為4.33萬億元（占比19%），上半年非理財公司管理的存續(xù)規(guī)模壓降了約1300多億元，占比下降了約4個百分點?！　∥?、行業(yè)觀察　　1、中央政治局會議：要培育壯大新興產(chǎn)業(yè)和未來產(chǎn)業(yè)。要大力推進高水平科技自立自強，加強關(guān)鍵核心技術(shù)攻關(guān)，推動傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級。要有力有效支持發(fā)展瞪羚企業(yè)、獨角獸企業(yè)。要強化行業(yè)自律，防止“內(nèi)卷式”惡性競爭。強化市場優(yōu)勝劣汰機制，暢通落后低效產(chǎn)能退出渠道?！　?、上海市：發(fā)布《關(guān)于支持生物醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)全鏈條創(chuàng)新發(fā)展的若干意見》。持續(xù)加大創(chuàng)新藥研發(fā)支持力度，支持人工智能技術(shù)賦能藥物研發(fā)，持續(xù)加大創(chuàng)新醫(yī)療器械開發(fā)支持力度，力爭將臨床啟動時間壓縮到25周內(nèi)?！　?、世界黃金協(xié)會：上半年全球黃金需求2441.3噸，同比增長1.3%。其中金飾消費需求870噸，同比下降10%；金幣金條需求為574噸，同比小幅下降0.01%；全球央行購金483噸，同比增幅5%，拉動了整個黃金需求。　　4、統(tǒng)計局：上半年，文化企業(yè)實現(xiàn)營收64961億元，同比增長7.5%。其中，文化新業(yè)態(tài)特征較為明顯的16個行業(yè)小類實現(xiàn)營收27024億元，同比增長11.2%?！　?、TrendForce：由于英偉達將在2024年底前推出新一代平臺Blackwell，屆時大型CSP（云端服務(wù)業(yè)者）也會開始建置Blackwell新平臺的AI Server數(shù)據(jù)中心，預(yù)估有機會帶動液冷散熱方案滲透率達10%。　　6、中物聯(lián)：上半年，全國社會物流總額為167.4萬億元，同比增長5.8%，其中一、二季度分別增長5.9%、5.7%，延續(xù)了去年四季度以來較快增長態(tài)勢?！　?、新華社：山西省上半年非常規(guī)天然氣總產(chǎn)量達83.8億立方米，同比增長18.7%，創(chuàng)歷史同期產(chǎn)量新高?！　?、去哪兒：暑期四五線城市及下轄縣酒店預(yù)訂量漲幅居各類城市之首，高星酒店預(yù)訂量同比漲47%。在暑假酒店價格普降的背景下，四五線城市下轄區(qū)縣酒店均價與去年暑假基本持平?！　×⒐疽劇　?、愛企查：近日，與輝同行（北京）科技有限公司申請注冊的多個“俞輝同行”商標(biāo)新增注冊公告，該公司成立于2023年12月，法定代表人、執(zhí)行董事、經(jīng)理為董宇輝，監(jiān)事為俞敏洪，現(xiàn)由北京新東方迅程網(wǎng)絡(luò)科技有限公司全資持股?！　?、瑞幸咖啡：二季度咖啡總凈收入84.026億元，單季營收創(chuàng)歷史新高，同比增長35.5%；美國會計準(zhǔn)則下營業(yè)利潤率為12.5%，較第一季度明顯改善；凈新開門店數(shù)為1371家?！　?、寶馬：新款i3電池供應(yīng)商是否變更的話題引起關(guān)注。BMW i3中期改款車型沒有變更電池供應(yīng)商，還是寧德時代?！　?、蘋果公司：支撐其人工智能系統(tǒng)Apple Intelligence的兩個人工智能模型是在谷歌設(shè)計的云端芯片上進行預(yù)訓(xùn)練的。這表明，在訓(xùn)練尖端人工智能方面，大型科技公司正在尋找英偉達以外的替代品。　　七、環(huán)球視野　　1、央視新聞：上半年，日本8家主要汽車企業(yè)日本國內(nèi)產(chǎn)量為369.8萬輛，同比下降10.0%。原因是數(shù)據(jù)造假導(dǎo)致豐田、大發(fā)等公司出現(xiàn)停產(chǎn)?！　?、韓國總統(tǒng)尹錫悅：政府將取消金融投資所得稅，并減輕遺產(chǎn)稅負擔(dān)。資本市場與1400萬名個人投資者及其家屬息息相關(guān)，只有對資本市場進行準(zhǔn)確評估，個人投資者才能享受企業(yè)發(fā)展的紅利。　　3、央視新聞：法國經(jīng)濟二季度環(huán)比增長0.3%，超出預(yù)期。主要受益于外貿(mào)復(fù)蘇和企業(yè)投資回暖，內(nèi)需同樣對當(dāng)季經(jīng)濟增長做出小幅貢獻?！　“?、金融數(shù)據(jù)　　國內(nèi)　　1、新三板：7月30日，合計掛牌6148公司，當(dāng)日增加1家，成交金額1.29億。三板成指報782.70，上漲0.12%，成交額0.49億。　　2、國內(nèi)商品期貨：截至7月30日下午收盤，合約大面積飄綠。歐線集運跌超5%，碳酸鋰跌超4%，錳硅跌近4%，純堿跌超3%，鐵礦石、硅鐵、丁二烯膠、焦炭、熱卷等跌超2%，原油、工業(yè)硅、菜油跌近2%。尿素漲超1%，棕櫚油、白糖、生豬、豆一、滬鉛等小幅上漲?！　?、國債：7月30日，2年期國債期貨主力合約TS2409上行0.02%至102.178，5年期國債期貨主力合約TF2409上行0.03%至104.460，10年期國債期貨主力合約T2409上行0.02%至105.960。10年期國債利率跌0.49BP，至2.15%；10年期國開債利率跌0.23BP，至2.21%?！　?、上海國際能源交易中心：7月30日，原油期貨主力合約2409，以573.9元/桶收盤，下跌11.3元，跌幅為1.93%。全部合約成交136661手，持倉量增加1622手至44811手。主力合約成交111448手，持倉量增加319手至24102手。　　5、央行：7月30日，進行2162.7億元7天期逆回購操作，中標(biāo)利率為1.70%，與此前持平。因當(dāng)日有2673億元7天期逆回購到期，當(dāng)日實現(xiàn)凈回籠510.3億元?！　?、Shibor：隔夜報1.6390%，上漲0.80個基點。7天報1.8140%，下跌8.10個基點。3個月報1.8650%，下跌0.40個基點?！　?、人民幣：在岸人民幣兌美元16:30收盤，報7.2472，漲0.1447%，人民幣中間價報7.1364，跌0.0673%。　　8、上海環(huán)交所：7月30日，全國碳市場碳排放配額掛牌協(xié)議交易成交量37005噸，成交額335.35萬元，收盤價91.21元/噸，跌0.43%?！　狻　?、亞洲：日經(jīng)225指數(shù)漲0.15%，報38525.95點。韓國KOSPI指數(shù)跌0.99%，報2738.19點?！　?0、美股：道指收漲0.50%，報40743.33點；納指收跌1.28%，報17147.42點；標(biāo)普500收跌0.50%，報5436.44點?！　?1、歐洲：英國富時100收跌0.22%，報8274.41點；德國DAX30收漲0.49%，報18411.18點；法國CAC40收漲0.42%，報7474.94點?！　?2、黃金：COMEX黃金期貨收漲1.26%，報2456.0美元/盎司?！　?3、原油：WTI 9月原油期貨收跌1.42%，報74.73美元/桶；布倫特原油9月期貨收跌1.44%，報78.63美元/桶?！　?4、波羅的海干散貨指數(shù)：跌1.95%，報1762點。· PCB能否奪取“大城池”？·　　中銀證券：PCB行業(yè)屬于電子信息產(chǎn)品制造的基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)，受宏觀經(jīng)濟周期性波動影響較大。PCB產(chǎn)業(yè)鏈上游為原材料，直接材料的成本占比約55%，其中覆銅板材料占比超過30%，銅箔占比約為9%，銅球約為6%，金鹽油墨等約為3%。上游覆銅板價格變化對中游PCB廠商影響較大。同時，全球整體宏觀的改善修復(fù)帶動銅價的持續(xù)上升的趨勢確立，銅價的輻射效應(yīng)也將進一步推動集中度相對高的覆銅板領(lǐng)域向下游轉(zhuǎn)嫁，同時AI帶動的PCB需求的全面恢復(fù)，也為漲價傳導(dǎo)提供了溫床?！　》秸C券：AI服務(wù)器帶動PCB量價齊升。PCB行業(yè)預(yù)計2024年將同比增長約5%，至2026年全球服務(wù)器PCB市場規(guī)模為160億美元，2022-2026年CAGR達12.8%。服務(wù)器內(nèi)部需要多種形式的PCB，通常包括服務(wù)器主板、CPU板、硬盤背板、電源背板、內(nèi)存、網(wǎng)卡等多種不同規(guī)格的PCB產(chǎn)品。服務(wù)器平臺升級將帶動內(nèi)部PCB層數(shù)、材料特性等提升，對應(yīng)價值量將大幅增長。AI服務(wù)器相比于傳統(tǒng)服務(wù)器增量在于UBB、OAM等產(chǎn)品，將帶動服務(wù)器PCB單機價值量大幅提升?！　∪A福證券：行業(yè)AI交換機出貨結(jié)構(gòu)從200+400G為主升級為400+800G，未來到1.6T繼續(xù)成長，對應(yīng)PCB在材料和層數(shù)上大幅提升，在材料和工藝難度上進一步提升，相關(guān)PCB廠商在收入和毛利率上均有較大彈性。服務(wù)器端來看，普通服務(wù)器主板PCB在16層以下，AI服務(wù)器主板層數(shù)增加，CCL材料級別也將大幅提升。顯卡PCB成倍提升帶來單臺PCB面積大幅增加。單臺服務(wù)器價值量大幅提升，同時由于加工難度增加，AI服務(wù)器PCB的單價和利潤率遠高于通用服務(wù)器?！　∝斝抛C券：全球PCB市場有望迎來復(fù)蘇，高多層板、HDI板、封裝基板有望在中長期保持較高增速。根據(jù)月度數(shù)據(jù)判斷，預(yù)計行業(yè)正溫和復(fù)蘇，建議關(guān)注PCB中具有更高增速及壁壘的細分領(lǐng)域。1）數(shù)通板，全球通用人工智能技術(shù)加速演進，AI服務(wù)器及高速網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)的旺盛需求對大尺寸、高速高多層板的需求推動有望持續(xù)。2）汽車板，汽車行業(yè)電氣化、智能化和網(wǎng)聯(lián)化等技術(shù)升級迭代和滲透率提升將為多層、高階HDI、高頻高速等方向的汽車板細分市場提供強勁的長期增長機會。3）消費電子領(lǐng)域，下半年通常為消費電子旺季，疊加蘋果發(fā)力端側(cè)AI，消費電子領(lǐng)域PCB有望迎來增長。5）覆銅板。

備注：數(shù)據(jù)僅供參考，不作為投資依據(jù)。