持倉分析：期指總持倉小幅回升

經過前期大幅下挫之后，上周國內A股市場止跌企穩(wěn)，自底部緩慢回升。上證綜指雖然多次向下測試3100整數關口，但之后又快速反彈，最終收報3168.9點。期指三個品種走勢分化嚴重，其中IC當周大幅上揚，主力合約周漲幅超過7%，IF次之，周漲幅達到2.2%，IH走勢疲弱，主力合約跌幅近1%?；罘矫?，隨著市場情緒回暖，期貨貼水大幅收窄，截至上周五，IF、IH及IC主力合約分別貼水14.3點、8.7點及13.7點。

量能方面，期指市場活躍度小幅提升，三個品種總持倉較前一周微增228手，至102667手。但各品種持倉增減不一：IF當周減倉近2000手，持倉降至42213手；IH及IC則雙雙增倉，IH持倉增加1031手，至25704手，IC持倉增加1165手，至34750手。

主力持倉方面，各品種走勢截然不同，多空主力持倉變化也有所區(qū)別。IF多空持倉均有不同程度下滑，多頭減倉1575手，空頭減倉1723手，凈空持倉小幅降至2805手。與IF不同的是，IH多空主力持倉回升，多頭僅增倉86手，空頭增倉751手，凈空持倉躍升至1563手。IC走勢突出，多空主力均大幅增倉，多頭持倉增加1238手，空頭增加1153手，凈空持倉降至512手。

具體席位方面，伴隨市場走勢逐步趨于平穩(wěn)，IF部分席位主力資金平倉離場。多頭方面，五礦經易、魯證及國泰君安等多頭持倉排名靠前的席位多頭均有不同程度減倉，其中五礦經易期貨多頭持倉減少400余手，凈多持倉降至3000手之下，但乾坤、廣發(fā)及瑞銀期貨多頭持倉則小幅回升或與前一周持平?？疹^方面，與多頭持倉類似，各席位持倉同樣呈現增減不一的態(tài)勢，其中光大、華泰及海通期貨等席位空頭均小幅增倉，而銀河、中信及國投安信期貨空頭持倉則有所下滑，中信期貨空頭減倉近千手。

總體來說，上周期指總持倉有所提升，但各品種主力持倉變化各異，其中IF多空持倉均有下滑。預計經過前期大幅調整，期指繼續(xù)走低的概率較小，將在目前點位繼續(xù)整固。

備注：數據僅供參考，不作為投資依據。