11月24日國內(nèi)熱軋薄板市場周評

本周國內(nèi)熱軋板卷板市場再現(xiàn)弱勢，對于13年年底的鋼貿(mào)市場來說，似乎歷年的“冬儲”已經(jīng)被寒冬掩蓋，國內(nèi)熱軋市場在觸底后經(jīng)過短暫的反彈再次呈現(xiàn)頹勢，而后結(jié)算模式的資源已經(jīng)不僅僅局限在主流集散地，部分二三線市場也已出現(xiàn)，這將會加大國內(nèi)熱軋市場的做空范圍。

鋼廠方面：2013年12月份鋼鐵產(chǎn)品基價，在“武鋼股份11月份部分產(chǎn)品銷售價格調(diào)整政策”的基礎(chǔ)上，進(jìn)行如下調(diào)整（以下均為不含稅價）：（一）熱軋所有品種下調(diào)50元/噸?，F(xiàn)3.0mm*1250SPHC熱卷3720元/噸，2.75mm*1250Q235熱卷3730元/噸，5.5mm*1500Q235熱卷3690元/噸；11月18日，首鋼在“首鋼出臺11月份熱卷訂貨政策”基礎(chǔ)上出臺2013年12月份熱卷產(chǎn)品訂貨政策，具體調(diào)整情況如下：普碳、低合金、花紋板、號鋼平穩(wěn)，現(xiàn)Q235材質(zhì)4.75mm*1500*C熱卷出廠價格為3260元/噸。以上價格均為不含稅，從2013年12月1日起執(zhí)行；11月19日，包鋼出臺第十二期薄板產(chǎn)品訂貨價格，在第十一期政策基礎(chǔ)之上：1、熱軋訂貨價格自提下調(diào)70元/噸，外發(fā)下調(diào)70元/噸，現(xiàn)Q235材質(zhì)5.5mm熱卷自提訂貨價格為3860元/噸，外發(fā)訂貨價格為3670元/噸；11月20日，鞍鋼出臺2013年12月份產(chǎn)品價格政策，在“2013年鞍鋼11月份產(chǎn)品價格政策”基礎(chǔ)上調(diào)整如下：一、熱軋板卷：低碳鋼CSC產(chǎn)品基價上調(diào)180元/噸，其他出廠價格保持不變，現(xiàn)Q2355.5*1500mm普碳熱卷出廠價格為3380元/噸，SPHC3.1*1000-1499mm低碳鋼出廠價格為3440元/噸。11月20日本鋼出臺2013年12月份產(chǎn)品價格政策，在“本鋼2013年11月份價格政策”基礎(chǔ)上調(diào)整如下：1、熱軋板卷：出廠價格保持平穩(wěn)，現(xiàn)SPHC3.0*1250mm*C出廠價為3720元/噸，Q2353.0*1500mm*C出廠價格為3670元/噸，Q2355.5*1500mm*C熱卷出廠價格為3640元/噸；11月21日，北營鋼鐵出臺“2013年12月份熱卷產(chǎn)品價格政策”，在“2013年11月份熱卷價格產(chǎn)品價格政策”的基礎(chǔ)上，保持平穩(wěn)，現(xiàn)Q2355.5mm*1500mm熱軋板卷出廠價格為3620元/噸。以上價格均不含稅，執(zhí)行日期自2013年12月起。

本周Myspic國內(nèi)鋼材價格綜合指數(shù)128.87，較上周下跌0.25%，較上月上漲0.12%，與去年同期相比下跌5.17%；國內(nèi)扁平材指數(shù)為114.61，較上周下跌0.25%，較上月下跌0.84%，與去年同期相比下跌6.22%；熱卷指數(shù)為124.12點(diǎn)，較上周相比下跌0.33%，較上月下跌1.15%，比去年同期相比下跌9.82%。

國際方面：國際鋼鐵協(xié)會(worldsteel)的統(tǒng)計數(shù)據(jù)表明，2013年10月份全球64個主要產(chǎn)鋼國和地區(qū)粗鋼產(chǎn)量為1.3426億噸，同比增長6.6%，這一增速為兩年來最高水平；今年前十個月印度鋼鐵產(chǎn)量為6638.7萬噸，比去年同期的6455.6萬噸僅增長了2.8%，遠(yuǎn)低于去年同期5.6%的增速，也低于世界鋼鐵產(chǎn)量3.2%的平均增速，但印仍為全球第四大鋼鐵生產(chǎn)國；新日鐵住金公司估計，到2017年印尼的汽車產(chǎn)量將接近150萬輛，屆時汽車鋼板消費(fèi)將超過100萬噸，泰國的汽車年產(chǎn)量目標(biāo)將超過220萬輛，未來東盟汽車板競爭將日趨激烈。

國內(nèi)方面：山東省明確提出，將組建形成山東鋼鐵、齊鑫鋼鐵、濰坊鋼鐵、鄒平鋼鐵、魯中鋼鐵、臨沂鋼鐵等六大鋼鐵集團(tuán)，并支持山鋼發(fā)展成“具有國際競爭力的超大型鋼鐵集團(tuán)公司”；11月21日，中國鋼鐵工業(yè)協(xié)會常務(wù)副會長朱繼民在“綠色制造-未來的鋼鐵和汽車”國際研討會上表示，對大氣污染嚴(yán)重的京津冀地區(qū)，中央拿出50億元的資金支持，專門獎勵該地區(qū)節(jié)能環(huán)保做得好的企業(yè)；21日公布的匯豐中國制造業(yè)采購經(jīng)理人指數(shù)(PMI)初值從7個月高位回落至50.4，雖然仍為半年來次高，但低于此前外界的預(yù)期，匯豐稱經(jīng)濟(jì)動力稍緩，但短期增長依然樂觀；廣州緊跟京滬深出臺穗六條，二套房首付比例70%。

【華東地區(qū)】

浙江：成交轉(zhuǎn)弱，商家心態(tài)不佳，價格承壓下行。截止發(fā)稿，浙江熱軋板卷4.75mm平均價為3500元/噸，與上周價格相比上漲5元/噸。本周市場整體呈現(xiàn)震蕩運(yùn)行態(tài)勢，價格漲跌變化不大。從市場了解到，臨近年底，鋼廠為了保證銷售渠道，政策以平穩(wěn)為主，不敢盲目繼續(xù)拉漲價格，近期雖然日照和武鋼報價相比較其他資源較低，但是日出貨量超過一定數(shù)量后也自動漲價，市場始終沒有大量低價資源出現(xiàn)。庫存方面，本周我網(wǎng)統(tǒng)計杭州熱卷庫存10.77萬噸，相比上一周減少0.35萬噸。

江蘇：截至本周末，外圍滬市、杭州等主流市場價格繼續(xù)窄幅調(diào)整，但受部分規(guī)格缺貨及工地積極備貨的影響，價格下跌的空間仍然有限，多數(shù)貿(mào)易商預(yù)計短期內(nèi)建材市場的價格應(yīng)以盤整為主。中厚板方面，雖主流鋼廠有少量現(xiàn)貨增加且本周市場交易表現(xiàn)較好，但在當(dāng)前市場資金緊張、原材料價格堅挺的情況下，貿(mào)易商和鋼廠后市信心依然不足，多數(shù)認(rèn)為應(yīng)謹(jǐn)慎操作，短期內(nèi)省內(nèi)價格將可能繼續(xù)維持平穩(wěn)走勢。

山東：本周山東市場出現(xiàn)整體下滑,其中以建材類價格下跌幅度較為明顯,本周山東市場受成交持續(xù)偏弱影響,貿(mào)易商不愿再度上漲市場價格,故建材類出現(xiàn)28元/噸的跌幅；中板市場行情波動不大，部分貿(mào)易商認(rèn)為下游客戶冬儲季節(jié)已經(jīng)到來，后期市場或?qū)⒊鲐涋D(zhuǎn)好，使得本周市場中板價格小幅反彈；熱卷類則延續(xù)前期頹勢，價格繼續(xù)小幅盤整；型材類價格未受市場波動，基本個別規(guī)格進(jìn)行小幅調(diào)整。整體看，筆者預(yù)計下周市場建材類價格或?qū)⒗^續(xù)受成交影響小幅下跌；中板類價格則將出現(xiàn)小幅盤整態(tài)勢；熱卷價格目前已無跌幅空降，或?qū)⒄鹗幷?；型材類價格則將繼續(xù)平穩(wěn)運(yùn)行。

【華南、中南、西南地區(qū)】

廣東：本周廣東市場熱軋板卷價格小幅趨強(qiáng)；截止目前，廣東各城市4.5mm以上普卷平均價格在3663元/噸，較上周末走強(qiáng)20元/噸。從本周市場表現(xiàn)來看，由于近期本地市場整體到貨不多，庫存持續(xù)下降，市場價格抗跌性越發(fā)明顯。貿(mào)易商反饋本周低位資源成交有所轉(zhuǎn)好，底部價格小幅上移，不過漲后商家出貨情況一般，臨近周末市場價格橫盤整理。庫存方面，據(jù)不完全統(tǒng)計，本周樂從熱軋板卷庫存為80.5萬噸，較上周末減少1.9萬噸。本周四柳鋼熱軋已恢復(fù)生產(chǎn)，預(yù)計一周后抵達(dá)樂從市場，下周柳鋼代理缺貨或規(guī)格短缺現(xiàn)象將有所緩解，同時市場整體到貨曾有所增加。臨近月底，預(yù)計樂從熱卷價格窄幅調(diào)整的可能性較大。

四川：本周四川市場熱軋板卷價格弱勢盤整。遠(yuǎn)期市場上沖受阻，熱軋主導(dǎo)市場價格盤整運(yùn)行，四川市場熱軋價格維持平穩(wěn)，5.5mm普卷市場報價維持3450元/噸，較上周小幅下跌10元/噸。據(jù)市場反饋，本周周初市場走勢非常弱，商家對后期市場走勢非常擔(dān)憂，而周中過后，隨著遠(yuǎn)期市場的反彈，外圍市場率先止跌企穩(wěn)，四川市場隨后同步跟進(jìn)，加之周中過后，下游需求出現(xiàn)了明顯釋放，進(jìn)一步鞏固了價格平穩(wěn)的狀態(tài)，與此同時，商家心態(tài)也步入了觀望階段。鋼廠方面，近期攀鋼、重鋼生產(chǎn)正常，時值月初，廠里生產(chǎn)以直供為主，中旬過后到貨或有增加。攀鋼11月上旬熱軋上調(diào)10元/噸，現(xiàn)5.5*1250熱卷出廠價格3660元/噸。預(yù)計下周，四川市場熱軋板卷價格將盤整運(yùn)行。

【華北地區(qū)】

北京：本周北京熱軋卷板市場價格繼續(xù)走低。截至本周五，首鋼、承鋼、包鋼5.5*1500*C普卷主流報價3400元/噸，3.0mm*1500*C價格在3460元/噸，錳卷價格在3560/噸，均較上周五下跌20元/噸。本周本地?zé)彳垉r格依然震蕩走低為主。周前期由于原材料價格繼續(xù)下探，以及需求低迷影響，本地商家不得不繼續(xù)下調(diào)價格出貨。隨著價格走低成交開始好轉(zhuǎn)，商家日出貨量達(dá)到千噸左右。而周后期本地價格維持盤整態(tài)勢，出貨情況較為正常，但是貿(mào)易商心態(tài)依然不好，一方面是因?yàn)楦鞔箐搹S12月份價格政策非平即跌，給商家信心造成不利影響，另一方面本地各商戶庫存開始上升，加之12月份到貨量依然較大，后期出貨壓力勢必有所增大。綜合來看，短期內(nèi)需求情況不會有較大好轉(zhuǎn)，加之商家急于出貨，預(yù)計下周本地價格將維持弱勢震蕩走勢。

天津：本周天津市場熱軋價格小幅盤整。截至發(fā)稿，2.75mm*1500*C價格3530元/噸，與上周五持平，首鋼、承鋼5.5mm*1500*C主流報價在3420-3430元/噸，較上周五跌40元/噸，中鐵裝備資源主流在3400-3410元/噸，較上周五跌50元/噸，1500mm錳卷報價3560-3570元/噸，較上周五跌30元/噸。本周市場整體處于下跌格局，目前市場整體成交較差，市面極為冷清，大戶反映全天出貨量尚不及300噸，遠(yuǎn)低于正常水平。近期終端用戶在市面拿貨較少，主要原因有兩點(diǎn)：一，季節(jié)性需求轉(zhuǎn)弱對于市場成交確實(shí)影響較大；二，近期本地貿(mào)易商少量到貨后均直接發(fā)往終端用戶處，不在市面留庫存，因此下游需求基本已經(jīng)得到滿足，無需再次進(jìn)入市場采購。三，終端對目前市場形勢依然普遍看跌，買漲不買跌的心態(tài)使得打擊不愿此刻入手。目前市場資源繼續(xù)短缺，規(guī)格不全，鋼廠到貨情況較差。預(yù)計下周市場仍將繼續(xù)弱勢盤整。

石家莊：周初，在電子盤拉漲的刺激下，天津、邯鄲等周邊市場熱軋卷板主流價格小幅走高。受此影響，石家莊熱軋價格小幅跟漲，但下游需求并未因此增量，貿(mào)易商成交情況依舊偏弱。庫存方面，據(jù)了解，市場主流中鐵、天鐵資源因鋼廠到貨情況不佳而有所減少，特備是偏薄規(guī)格出現(xiàn)缺貨情況；鋼廠方面，本周河北鋼鐵集團(tuán)出臺12月份熱軋訂貨價格，在3600元/噸（含稅），訂貨優(yōu)惠增加100元/噸，此價格相對偏高，特別是隨著北方冬季的深入，需求越發(fā)清淡，預(yù)計后期華北地區(qū)主要的熱軋市場價格有走低的可能，商家面臨的虧損風(fēng)險較大；不過，考慮到目前礦價相對高企，后期大幅下跌的可能性較小，在成本的支撐下，預(yù)計鋼價跌幅有限，以窄幅震蕩運(yùn)行為主。冷軋方面，由于貨少，熱卷價格調(diào)整幅度也不是很大，故多數(shù)商家挺價意愿較強(qiáng)，價格平穩(wěn)運(yùn)行為主，預(yù)計下周繼續(xù)盤整。

【東北地區(qū)】

陜西：本周陜西市場熱軋板卷價格再次下跌，市場成交持續(xù)清淡。截止周五，陜西地區(qū)主導(dǎo)鋼廠普卷價格為3465元/噸，較上周下跌20元/噸。本周以來，陜西市場板材需求持續(xù)低迷，商家出貨較為困難，致使價格走低。從資源來看，本周陜西地區(qū)市場庫存小幅增加，多是八鋼、酒鋼資源。據(jù)不完全統(tǒng)計，現(xiàn)在陜西地區(qū)熱軋板卷庫存量在6.2萬噸，較上周增加0.3萬噸。綜合來看，若是本地市場需求持續(xù)低迷，陜西市場熱軋板卷價格多是單邊下行態(tài)勢。

遼寧：本周遼寧市場熱板價格弱勢下行，跌幅10-40元/噸。市場到貨相對一般，商家?guī)齑娑嗵幱诜€(wěn)中增加通道。需求方面，周初受天氣影響，對成交帶來一定的負(fù)面影響，不過，市場整體需求情況依然相對低迷，商家日成交量難見好轉(zhuǎn)。不過，多數(shù)商家對當(dāng)前市場并不看好，但隨著價格的持續(xù)走弱，鋼廠出廠價的逐步壓低，其拉漲情緒較為濃厚，也因此，多數(shù)商家持觀望態(tài)度，價格或以小幅調(diào)整為主。(，，）