1月27日國內(nèi)宏觀財(cái)經(jīng)新聞一覽

證監(jiān)會：印發(fā)《促進(jìn)資本市場指數(shù)化投資高質(zhì)量發(fā)展行動方案》。主要目標(biāo)是推動資本市場指數(shù)化投資規(guī)模和比例明顯提升。強(qiáng)化指數(shù)基金資產(chǎn)配置功能，穩(wěn)步提升投資者長期回報(bào)，為中長期資金入市提供更加便利的渠道，助力構(gòu)建資本市場“長錢長投”生態(tài)，壯大理性成熟的中長期投資力量。財(cái)政部：2024年1-12月，國有企業(yè)營業(yè)總收入847225.8億元，同比增長1.3%；國有企業(yè)利潤總額43504.6億元，同比增長0.4%。攜程：1月28日至2月4日春節(jié)假期期間，入境游訂單量同比激增超過1.5倍。整體來看，春節(jié)期間，國內(nèi)熱門目的地為上海、北京、廣州、深圳、哈爾濱、成都、杭州、昆明、西安、重慶。冰雪頂流哈爾濱旅游熱度依舊，蟬聯(lián)第五位，旅游預(yù)訂訂單同比增長32%。 宏觀經(jīng)濟(jì) 1、央視新聞客戶端：1月26日（春運(yùn)第13日，農(nóng)歷臘月二十七），全社會跨區(qū)域人員流動量預(yù)計(jì)27547萬人次，其中公路人員流動量25761萬人次，水路客運(yùn)量95萬人次，民航客運(yùn)量236萬人次。2、商務(wù)部：2024年，對外非金融類直接投資1438.5億美元，同比增長10.5%。對東盟地區(qū)投資增長較快，同比增長12.6%，主要投向新加坡、印度尼西亞、泰國等國。從行業(yè)看，主要流向租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè)、制造業(yè)、批發(fā)零售業(yè)。3、衛(wèi)健委：當(dāng)前，全國范圍內(nèi)呼吸道傳染病流行情況已經(jīng)下降，流感樣病例占比有所下降，肺炎支原體等陽性率持續(xù)下降，新冠病毒等其他呼吸道疾病繼續(xù)處于低流行水平。本次冬春呼吸道傳染病都是由已知病原體引起，沒有出現(xiàn)新發(fā)傳染病。4、財(cái)政部等三部門：為進(jìn)一步擴(kuò)大政策效應(yīng)，支持海南自由貿(mào)易港建設(shè)，現(xiàn)將海南自由貿(mào)易港原輔料“零關(guān)稅”政策調(diào)整事項(xiàng)通知如下，增加未烘焙咖啡、乙烯、機(jī)器零件等297項(xiàng)商品至海南自由貿(mào)易港“零關(guān)稅”原輔料清單。5、上海海關(guān)：2024年，長三角區(qū)域進(jìn)出口規(guī)模創(chuàng)歷史新高，總值16.01萬億元，同比增長5.6%，占全國進(jìn)出口總值的36.5%。其中，出口9.95萬億元，進(jìn)口6.06萬億元，分別占全國進(jìn)出口總值的39.1%、32.9%，分別同比增長8.2%、1.5%。6、應(yīng)急管理部：近日，在各方面共同努力下，52.72億元中央冬春救助資金已全部發(fā)放到位，累計(jì)救助3092萬人，支持幫助受災(zāi)群眾安全溫暖過冬過節(jié)。 地產(chǎn)動態(tài) 1、住建部：截至2024年12月底，各地累計(jì)開工更新（住宅）電梯3.3萬臺，其中通過超長期特別國債資金支持2.9萬臺，已完成投資額32.68億元。2、澎湃新聞：2024年底開始的土地市場回暖仍在持續(xù)。今年伊始，包括上海、北京在內(nèi)的多個(gè)城市均出現(xiàn)高溢價(jià)地塊，部分城市甚至出現(xiàn)地王。就目前整體而言，土地市場的回暖仍為點(diǎn)狀，隨著銷售端回穩(wěn)持續(xù)推進(jìn)，土地市場有望迎來整體回溫。3、貴州?。簩⒐膭罡鞯匾虺鞘┎唛_展發(fā)放購房補(bǔ)貼、繳納契稅返消費(fèi)券、春節(jié)促銷等活動，促進(jìn)居民剛性和改善性住房需求。加快推進(jìn)城中村改造，新開工一批保障性租賃住房。4、福建省寧德市：在春季住房展銷會期間，購買戶型面積144平方米以下的，最高每套補(bǔ)貼不超過10萬元；購買戶型面積144平方米（含）以上的，最高每套補(bǔ)貼不超過12萬元。此次共補(bǔ)貼500套。5、澎湃新聞：近日，多家商業(yè)地產(chǎn)機(jī)構(gòu)發(fā)布2024年第四季度及全年報(bào)告。2024年上海辦公樓市場需求平穩(wěn)修復(fù)，雖然租金持續(xù)承壓，但優(yōu)惠政策帶動升級需求，市場主體也更為多元。 股市盤點(diǎn) 1、上周五，上證指數(shù)收漲0.70%，報(bào)3252.63點(diǎn)，周漲0.33%；深證成指收漲1.15%，報(bào)10292.73點(diǎn)，周漲1.29%；創(chuàng)業(yè)板指收漲1.36%，報(bào)2121.84點(diǎn)，周漲2.64%。2、上周五，恒生指數(shù)收漲1.86%，報(bào)20066.19點(diǎn)，周漲2.46%；恒生科技指數(shù)收漲3.15%，報(bào)4657.61點(diǎn)，周漲3.98%；國企指數(shù)收漲2.06%，報(bào)7312.16點(diǎn)，周漲2.86%。3、光大證券：2025年A股“春季躁動”行情或?qū)⒅鸩介_啟。A股市場幾乎每年都存在“春季躁動”行情，且央行貨幣政策調(diào)整、重要經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)公布、重要會議召開均可催化春季行情。2024年GDP增長目標(biāo)圓滿達(dá)成、中美關(guān)系出現(xiàn)緩和，A股“春季躁動”行情可期，或?qū)⒅鸩介_啟。4、財(cái)經(jīng)頭條App：截至1月26日，共有2754家A股上市公司發(fā)布2024年年度業(yè)績預(yù)告。其中，15只個(gè)股凈利同比預(yù)增上限超10倍。5、澎湃新聞：近期，上交所在業(yè)內(nèi)通報(bào)了國泰君安換股吸收合并海通證券涉及融資融券業(yè)務(wù)的相關(guān)事宜。換股期間產(chǎn)生的尚未到賬的在途證券，券商在計(jì)算客戶維持擔(dān)保比例時(shí)，應(yīng)根據(jù)與客戶的約定按照公允價(jià)格或其他定價(jià)方式計(jì)算其市值并計(jì)入客戶擔(dān)保物市值。6、財(cái)經(jīng)頭條App：1月20日-26日，19家上市公司披露回購增持再貸款相關(guān)情況。其中，中恒集團(tuán)公告，公司取得交通銀行的股票回購貸款承諾函，貸款不超過4.5億元。7、財(cái)經(jīng)頭條App：1月20日-26日，30家A股上市公司披露并購重組進(jìn)展最新公告。其中，中國神華公告，擬8.53億元收購國家能源集團(tuán)杭錦能源100%股權(quán)。8、中國基金報(bào)：在我國股票ETF誕生20周年之際，被動基金規(guī)模首超主動基金，我國公募基金市場迎來歷史性時(shí)刻。被動投資的崛起是大勢所趨，未來被動基金規(guī)模有望進(jìn)一步增長，但主動基金仍將保持重要地位，二者將長期共存。9、山東黃金：預(yù)計(jì)2024年度凈利潤為27.00億元至32.00億元，同比增加15.98%到37.46%。報(bào)告期內(nèi)，黃金價(jià)格上行推動公司利潤上漲。10、神霧節(jié)能：預(yù)計(jì)2024年凈虧損1000萬元–2000萬元，營業(yè)收入1.95億元–2.25億元。報(bào)告期內(nèi)，項(xiàng)目實(shí)施成本增加，毛利率水平整體偏低且回款不及預(yù)期，導(dǎo)致應(yīng)收賬款計(jì)提的壞賬準(zhǔn)備金額增加，同時(shí)因本期股份支付費(fèi)用的計(jì)提，虧損進(jìn)一步擴(kuò)大。11、*ST恒立：預(yù)計(jì)2024年凈虧損約3300萬元-4300萬元。報(bào)告期內(nèi)，公司收購全資子公司新余鋰想導(dǎo)致營業(yè)收入增長，但子公司新余鋰想和零部件公司主營業(yè)務(wù)毛利率偏低，成本費(fèi)用增加，信用減值損失增加導(dǎo)致凈利潤虧損增加。12、ST花王：預(yù)計(jì)2024年凈虧損5.78億元-8.59億元。公司因破產(chǎn)重整事項(xiàng)失去了融資功能，供應(yīng)商訴訟導(dǎo)致部分銀行賬戶被凍結(jié)，債務(wù)訴訟使公司被列入失信被執(zhí)行人名單，這些因素對項(xiàng)目施工進(jìn)度、業(yè)務(wù)拓展及市場開拓造成了不利影響，導(dǎo)致營業(yè)收入和利潤大幅下滑。13、ST錦港：預(yù)計(jì)2024年度凈虧損54億-64億元，同比將出現(xiàn)虧損。公司股票可能被實(shí)施退市風(fēng)險(xiǎn)警示。14、金地集團(tuán)：預(yù)計(jì)2024年年度凈虧損56億元-70億元，同比將出現(xiàn)虧損。主要原因是公司近年銷售規(guī)模下降，本年度可結(jié)轉(zhuǎn)面積同比減少，營業(yè)收入同比下滑。15、上海石化：擬投資約31.96億元（不含增值稅）建設(shè)新的大絲束碳纖維項(xiàng)目。本項(xiàng)目有利于公司降低碳纖維生產(chǎn)成本，推進(jìn)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整，打造碳纖維產(chǎn)業(yè)生態(tài)鏈，提升企業(yè)競爭力，實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。16、海通證券：公司股票將自2月6日開市起連續(xù)停牌，不再交易。2月5日為公司股票最后一個(gè)交易日。17、*ST美訊：于1月24日收到上交所關(guān)于終止公司股票上市的決定。由于公司股票連續(xù)20個(gè)交易日的每日收盤總市值均低于5億元，觸及終止上市條件。根據(jù)相關(guān)規(guī)定，公司股票不進(jìn)入退市整理期交易，并于2月10日終止上市暨摘牌。18、限售解禁：本周，共有25只限售股解禁，解禁數(shù)量共計(jì)86.92億股，解禁市值達(dá)到596.51億元。其中，晶科能源以426.21億元排名解禁榜第一，東方盛虹和中直股份分別以92.92億元、29.32億元排名第二和第三。增減持19、晶晨股份：公司實(shí)際控制人基于對公司未來發(fā)展前景的信心和對公司長期價(jià)值的認(rèn)可，承諾自1月24日起未來12個(gè)月內(nèi)不減持其持有的公司股份。20、奧翔藥業(yè)：擬使用自有資金和/或自籌資金，通過上交所交易系統(tǒng)以集中競價(jià)交易方式回購公司已發(fā)行的部分人民幣普通股（A股）股票?；刭徆煞萁痤~不低于5000萬元（含），不超過10000萬元（含）。投融資21、富樂德：擬發(fā)行股份、可轉(zhuǎn)換公司債券，購買江蘇富樂華半導(dǎo)體科技股份有限公司100%股權(quán)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易。22、百聯(lián)股份：擬收購百聯(lián)億萬豪購物廣場（長沙）有限公司（簡稱“長沙樂和城”）60%股權(quán)，并向其提供過渡性股東貸款不超4600萬元。 財(cái)富聚焦 1、金融監(jiān)管總局：近日已批復(fù)開展第二批長期股票投資試點(diǎn)，規(guī)模為520億元。中國太平洋人壽保險(xiǎn)股份有限公司、泰康人壽保險(xiǎn)有限責(zé)任公司、陽光人壽保險(xiǎn)股份有限公司及相關(guān)保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司獲準(zhǔn)以契約制基金方式參與試點(diǎn)，開展長期股票投資，發(fā)揮長期資金、耐心資本作用，助力資本市場平穩(wěn)運(yùn)行。2、海南省：加力支持家電產(chǎn)品以舊換新。在繼續(xù)支持冰箱、洗衣機(jī)、電視、空調(diào)、電腦、熱水器、家用灶具、吸油煙機(jī)等8類家電產(chǎn)品以舊換新的基礎(chǔ)上，將微波爐、凈水器、洗碗機(jī)、電飯煲等4類家電產(chǎn)品納入補(bǔ)貼范圍。3、燈塔專業(yè)版：截至1月26日，2025年春節(jié)檔上映新片預(yù)售總票房突破6億。4、證券時(shí)報(bào)：監(jiān)管部門近日就加強(qiáng)非車險(xiǎn)“報(bào)行合一”監(jiān)管等有關(guān)事項(xiàng)向業(yè)內(nèi)征求意見。據(jù)悉，新規(guī)要求嚴(yán)格落實(shí)“報(bào)行合一”，擬嚴(yán)禁未經(jīng)報(bào)備，擅自修改或變相修改條款、費(fèi)率。5、北京市商務(wù)局等八部門：今年北京汽車以舊換新補(bǔ)貼分為報(bào)廢更新補(bǔ)貼和置換更新補(bǔ)貼，其中個(gè)人消費(fèi)者報(bào)廢更新補(bǔ)貼最高可申領(lǐng)2萬元，置換更新補(bǔ)貼最高1.5萬元。 行業(yè)觀察 1、央視網(wǎng)：最新一期《自然·醫(yī)學(xué)》雜志發(fā)表了一項(xiàng)觀察性研究，科學(xué)家對使用胰高血糖素樣肽1受體激動劑（GLP-1RA）的健康影響進(jìn)行了分析，結(jié)論是42種健康風(fēng)險(xiǎn)下降以及19種健康風(fēng)險(xiǎn)上升。GLP-1RA在過去幾年里因宣稱具有減重效果而廣為流行。2、國鐵集團(tuán)：1月26日，全國鐵路預(yù)計(jì)發(fā)送旅客1455萬人次，計(jì)劃加開旅客列車2091列。1月25日，全國鐵路發(fā)送旅客1519.7萬人次。3、林草局：2024年，我國持續(xù)推進(jìn)集體林權(quán)制度改革和林業(yè)產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展，全國林業(yè)產(chǎn)業(yè)總產(chǎn)值達(dá)10.17萬億元，同比增長9.6%。4、最高人民法院：2024年，全國法院受理各類案件4600余萬件，同比增長近百分之一，增幅同比大幅下降，結(jié)案同比增長。其中，訴前調(diào)解成功案件1200余萬件，同比增長。5、廣東?。旱?027年，生物科技創(chuàng)新能力顯著增強(qiáng)；創(chuàng)新藥物、現(xiàn)代中藥、保健品、化妝品、生物食品、生物燃料、生物材料等產(chǎn)品的生物技術(shù)經(jīng)濟(jì)性大幅提高，形成10家以上營收百億元級企業(yè)，20家左右營收五十億元級企業(yè)，生物制造產(chǎn)業(yè)總產(chǎn)值達(dá)到5000億元左右。6、四川?。旱?027年，新增汽車銷售中新能源汽車占比達(dá)到45%，老舊內(nèi)燃機(jī)車基本淘汰；到2035年，鐵路貨物運(yùn)輸周轉(zhuǎn)量占總周轉(zhuǎn)量比例達(dá)到31%左右。7、工信部：2024年，電信業(yè)務(wù)收入累計(jì)完成1.74萬億元，同比增長3.2%；完成包括云計(jì)算、大數(shù)據(jù)、移動物聯(lián)網(wǎng)、數(shù)據(jù)中心等在內(nèi)的新興業(yè)務(wù)收入4348億元，同比增長10.6%。8、林草局：2024年，我國完成國土綠化任務(wù)超1億畝；全國完成造林6669萬畝、種草改良4836萬畝，其中，治理沙化石漠化土地3683萬畝。森林可持續(xù)經(jīng)營實(shí)施面積擴(kuò)大到1000萬畝以上，森林質(zhì)量穩(wěn)步提升。9、光明網(wǎng)：德國斯圖加特大學(xué)第二物理研究所領(lǐng)導(dǎo)的團(tuán)隊(duì)開發(fā)出可改造人造細(xì)胞的DNA納米機(jī)器人。這一創(chuàng)新技術(shù)能控制合成細(xì)胞中脂質(zhì)膜的形狀和通透性，為合成生物學(xué)發(fā)展提供了全新工具。10、Omdia：人工智能軟件市場規(guī)模將在2024年達(dá)到970億美元，同比增長32%。預(yù)計(jì)市場將以18%的復(fù)合年增長率 (CAGR) 增長，到2029年達(dá)到2180億美元。 公司要聞 1、富士膠片：計(jì)劃在三年內(nèi)投資超過1000億日元（約合46.4億元），增加日本、美國、韓國等地工廠的半導(dǎo)體材料產(chǎn)量。據(jù)悉，從世界各地供應(yīng)芯片制造材料，部分原因是為了應(yīng)對生成式人工智能的快速增長。2、360集團(tuán)董事長周鴻祎：將免費(fèi)送100輛國產(chǎn)新能源車，為刺激消費(fèi)繁榮經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)微薄之力。不造車不賣車，但給國產(chǎn)新能源行業(yè)帶去百億級流量的宣傳。 環(huán)球視野 1、日本：酒店的客房平均單價(jià)約27年來再次刷新歷史最高紀(jì)錄。最新的2024年11月的酒店客房平均單價(jià)為2萬2880日元（約合1165元），同比上漲18%。由于日元貶值趨勢，來自歐美和澳大利亞的游客增加，來自中國的游客也在恢復(fù)。2、參考消息：2024年，法國接待外國游客1億人次，繼續(xù)保持其全球第一大旅游目的地的地位。不過法國也面臨西班牙的競爭，后者“接待的游客少一些，但收入?yún)s更多”。法國和西班牙相繼宣布了創(chuàng)紀(jì)錄的游客人數(shù)。 金融數(shù)據(jù) 1、新三板：上周，新增10家掛牌公司，成交金額10.6億，環(huán)比減少29.56%。截至目前，新三板掛牌公司總數(shù)達(dá)6090家。2、上周五，在岸人民幣兌美元16:30收盤，報(bào)7.2412，漲0.6340%，周漲1.1899%；人民幣中間價(jià)報(bào)7.1705，漲0.0042%，周漲0.2518%。3、上海環(huán)交所：上周，全國碳市場碳排放配額掛牌協(xié)議交易成交量5.58萬噸，總成交額519.31萬元，收盤價(jià)93.43元/噸，周跌1.6%。4、美股：上周五，道指跌幅0.32%，報(bào)44424.25點(diǎn)，周漲2.15%；標(biāo)普500指數(shù)跌幅0.29%，報(bào)6101.24點(diǎn)，周漲1.74%；納指跌幅0.50%，報(bào)19954.30點(diǎn)，周漲1.65%。5、歐洲：上周五，德國DAX30指數(shù)跌0.08%，報(bào)21394.93點(diǎn)，周漲2.35%；法國CAC40指數(shù)漲0.44%，報(bào)7927.62點(diǎn)，周漲2.83%；英國富時(shí)100指數(shù)跌0.73%，報(bào)8502.35點(diǎn)，周跌0.03%。6、黃金：上周五，COMEX黃金期貨收漲0.45%，報(bào)2777.4美元/盎司，周漲1.36%。7、原油：上周五，WTI原油期貨結(jié)算價(jià)漲0.05%，報(bào)74.66美元/桶，周跌3.53%；布倫特原油期貨結(jié)算價(jià)漲0.27%，報(bào)78.50美元/桶，周跌2.83%。· DeepSeek領(lǐng)航AI新紀(jì)元？·每經(jīng)網(wǎng)：短短一個(gè)月內(nèi)，中國AI初創(chuàng)公司深度求索（DeepSeek）先后發(fā)布了DeepSeek-V3和DeepSeek-R1兩款大模型，性能與OpenAI相當(dāng)，讓硅谷震驚，甚至引發(fā)了meta內(nèi)部的恐慌，工程師們開始連夜嘗試復(fù)制DeepSeek的成果。AI數(shù)據(jù)服務(wù)公司Scale AI創(chuàng)始人稱，DeepSeek-V3是中國科技界帶給美國的苦澀教訓(xùn)，當(dāng)美國休息時(shí)，中國（科技界）在工作，以更低的成本、更快的速度和更強(qiáng)的實(shí)力趕上。DeepSeek：公司致力于開辟差異化技術(shù)路線，在數(shù)據(jù)方面，與OpenAI“海量數(shù)據(jù)投喂”的方式不同，DeepSeek利用算法把數(shù)據(jù)進(jìn)行總結(jié)和分類，經(jīng)過選擇性處理之后，輸送給大模型，提高了訓(xùn)練效率，也降低了DeepSeek的成本。DeepSeek-V3的出現(xiàn)，實(shí)現(xiàn)了高性能與低成本的平衡，給大模型發(fā)展提供了新的可能性。澎湃新聞：業(yè)內(nèi)專家稱，新發(fā)布的R1表明，中國可以與業(yè)內(nèi)一些頂尖的人工智能模型相媲美，并與美國硅谷前沿發(fā)展保持同步；其次，開源如此先進(jìn)的人工智能也可能對那些試圖通過出售技術(shù)來獲取巨額利潤的公司構(gòu)成挑戰(zhàn)。不過，現(xiàn)在就高呼“中國AI已經(jīng)超越美國”或許還為時(shí)過早。需要警惕輿論從極度悲觀轉(zhuǎn)向極度樂觀，覺得我們已經(jīng)全面超越、遙遙領(lǐng)先了，“遠(yuǎn)遠(yuǎn)沒有”。行業(yè)變化的速度太快，無法預(yù)測下一步能做什么，只能看下一個(gè)Q3季度的變化。?國投證券：假設(shè)技術(shù)文檔H800 GPU的租用價(jià)格為每GPU hour 2美元，DeepSeek 模型的總訓(xùn)練成本僅為557.6萬美元。這一訓(xùn)練成本大大低于其他的海外模型如Llama-3.1、GPT-4o、Claude-3.5 等，具有非常強(qiáng)的經(jīng)濟(jì)性。這表明在有限算力的情況下，可以實(shí)現(xiàn)較好的模型能力，利好國產(chǎn)算力需求的提升，加速國內(nèi)AI應(yīng)用的發(fā)展，關(guān)注國產(chǎn)算力及國內(nèi)AI應(yīng)用相關(guān)的標(biāo)的。

備注：數(shù)據(jù)僅供參考，不作為投資依據(jù)。